我們只有幾天,而2021年已經被稱為希望之年。我們今年將恢復到正常水平還有待觀察,但是疫苗的進步使我們有理由感到樂觀。

無論您在股票市場上的表現如何,還是剛入門,現在都是評估競爭環境并開始為您的投資策略奠定基礎的最佳時機。但是從哪里開始呢?

從廣義上講,標準普爾500指數中有11個板塊。我們將使用領先的交易所交易基金(ETF)作為每個行業表現的代理。每個ETF都包含大型和相關的公司,它們是衡量該行業績效的準繩。

盡管各個股票的表現各不相同,但是每個部門都有其某些特征,可以使其在不同時間成為好投資,好投資或壞投資。以下是2021年一些最佳行業的細分-以及自2005年以來的表現(包括金融危機)-因此,您可以構建自己的投資組合以實現新的一年的目標。

最受歡迎的選擇:技術

標準普爾500指數成分股的重量:27.6%

2005-2020年,技術精選行業SPDR基金(NYSEMKT:XLK)總收益:672%

按市值排名的前五大美國交易公司:

蘋果

微軟

臺積電

英偉達

土坯

毫不奇怪,自2005年以來,技術領域一直是表現最好的領域。過去兩年來,科技股增長了一倍以上,使其成為2019年和2020年表現最好的領域。但是,在2017年之前,技術更多的是平均表現并且通常在非必需消費品,工業,通訊服務和其他行業的表現優于大市。

但是時代變了。科技股繼續占據頭條,并以一些最佳的回報,最大的突破和最具顛覆性的模式轉變來回報投資者。科技股的特點是高增長且有一定風險,目前處于歷史最高水平。盡管價格昂貴,但其中一些股票可能在2021年成為激進投資者的不錯選擇。

另一個增長選擇:非必需消費品

標普500指數成分股的重量:12.7%

消費者自由選擇部門SPDR(NYSEMKT:XLY)2005–2020年總回報率:468%

按市值排名的前五大美國交易公司:

亞馬孫

特斯拉

阿里巴巴

家得寶

耐克

消費者可自由支配的公司具有周期性,因為它們在經濟良好時期往往會有更高的銷售額,但在經濟下滑時可能會變得緊張。但是,由于強大的客戶忠誠度和不斷增長的銷售,領先的非必需消費類公司(如亞馬遜,耐克和星巴克)繼續展現出防衰退的特征。

與服務業,娛樂業和旅游業不同,在整個大流行中,諸如汽車和服裝之類的可自由支配支出實際上已經增加了,因為人們不知道還有什么可以花額外的錢。在第二季度的大流行高峰期間,耐用品支出下降了不到1%,非耐用品支出下降了4%,而服務下降了13%。然后在第三季度,耐用品反彈了16%,非耐用品增長了6%以上,這兩個指標都比年初高。流行病導致美國人將錢花在東西上而不是經驗上的簡單概念,促使該領域在2020年增長了30%。

平衡的選擇:工業

標準普爾500指數成份股的重量:8.4%

工業選擇部門SPDR基金(NYSEMKT:XLI)2005–2020年總回報率:293%

按市值排名的前五大美國交易公司:

霍尼韋爾

聯合包裹服務

聯合太平洋

波音

雷神技術

自2005年以來,工業部門的總回報率接近300%。人們通常認為,工業是一個繁榮與蕭條的部門,其平衡實際上超出了人們的預期。該行業自2005年以來的16年中,有5年表現優于市場。除了2008年,該行業的跌幅與市場差不多,其最糟糕的三年總回報率分別為負13%,負4%和負1%。 。工業是吸引人的投資,因為它們傾向于支付豐厚的股利,并且與能源,材料和金融等其他股利支付行業相比,波動性較小。

工業界進入2021年的一大利好消息是,美聯儲(Fed)承諾至少在2023年之前將短期利率保持在接近零的水平,以此作為在大流行之后增加支出的一種手段。這種順風向有利于尋求廉價資本的任何公司,包括技術和非必需消費品。但這對于像工業這樣的資本密集型企業而言,意義甚至更大。

安全的選擇:消費必需品

標準普爾500指數成分股的重量:6.5%

消費必需品特種部門SPDR基金(NYSEMKT:XLP)2005–2020年總回報率:340%

按市值排名的前五大美國交易公司:

沃爾瑪

寶潔公司

可口可樂

百事可樂

好市多批發

如果您擔心經濟衰退,那就別無所求。可以說,在市場周期最激烈的情況下,消費必需品公司可以說是市場上最耐衰退的行業,其產品需求持續穩定。在2008年的金融危機中,消費必需品的表現優于所有其他10個行業和整個市場。

消費必需品公司充斥著呆滯的股息投資,也受益于經濟增長。畢竟,在繁榮時期,沃爾瑪和好市多很可能會出售更多的電視和其他可定制產品。因此,盡管其增長名聲較低,但自2005年以來,必需消費品行業只是表現優于市場的四個行業之一(其他三個行業分別是技術,非必需消費品和醫療保健)。

逆勢選擇:能源

標準普爾500指數成分股的重量:2.3%

能源選擇部門SPDR基金(NYSEMKT:XLE)2005–2020年總收益:59%

按市值排名的前五大美國交易公司:

埃克森美孚

雪佛龍

荷蘭皇家殼牌

總SA

中國石油

盡管在2005年,2007年和2016年是表現最好的行業,但能源行業自2005年以來一直是整體表現最差的行業。2020年是能源行業連續第三年表現最差的行業。自2005年以來,能源股的總回報率高達59%,令人震驚。

石油和天然氣的高供應加上低需求使能源行業在2020年陷于癱瘓。長期的不利因素也令人擔憂。可再生能源,即太陽能,已經降低了成本。石油和天然氣是資本密集型(高負債)。全球競爭-隨之而來的是地緣政治風險。當然,還有環境方面的問題。

能源股很多,但股價下跌也為機遇鋪平了道路。對于愿意承擔更多風險的投資者而言,能源行業可能是2021年尋求價值的好地方。

最佳選擇

2021年很可能是另一個牛市,技術,非必需消費品,工業和通訊服務將表現良好。但是,鑒于技術和非必需消費品領域的高估值,必需消費品領域似乎在2021年具有最佳的風險和回報組合。

消費必需品將可能跑贏熊市。與普遍的看法相反,從長期來看,必需消費品已經證明它們優于市場。隨著股市接近歷史新高,似乎最好謹慎地進入2021年。但是,低利率環境和經濟刺激措施很可能會導致股票再創佳績。將一些現金留在場邊,將使您能夠在崩潰期間利用折價,這可以很好地為您吸引來自各個行業的具有長期前景的公司。

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